نکات جولیان رابرتسون برای دستیابی به موفقیت فوق العاده در بازار سهام

رابرتسون که توسط برخی به عنوان "پدر صندوق های تامینی" نامیده می شود مدیریت شرکت ببر خود را در سال 1980 با 8 میلیون دلار راه اندازی کرد و در اواخر دهه 1990 به بیش از 22 میلیارد دلار تبدیل کرد. این میلیاردر 89 ساله قبل از کار به عنوان کارگزار سهام برای کیدر پی بادی و شرکت در نیروی دریایی ایالات متحده بود. وقتی او و خانواده اش به نیویورک نقل مکان کردند.

• الفبای کوچک
• الفبای عادی
• الفبای بزرگ

سرمایه گذار افسانه ای جولیان رابرتسون می گوید اگر سرمایه گذاران می خواهند در بازار سهام پول در بیاورند باید ضررهای خود را به حداقل برسانند.

رابرتسون که توسط برخی به عنوان "پدر صندوق های تامینی" نامیده می شود مدیریت شرکت ببر خود را در سال 1980 با 8 میلیون دلار راه اندازی کرد و در اواخر دهه 1990 به بیش از 22 میلیارد دلار تبدیل کرد. این میلیاردر 89 ساله قبل از کار به عنوان کارگزار سهام برای کیدر پی بادی و شرکت در نیروی دریایی ایالات متحده بود. وقتی او و خانواده اش به نیویورک نقل مکان کردند.

رابرتسون در طول دهه های 1980 و 1990 بهترین رکورد صندوق پرچین را در بین همسالان خود داشت. گفته می شود که وی نرخ بازده مرکب 32 درصدی را برای سرمایه گذاران خود ایجاد کرده است. رابرتسون در طول سالهای فعال حرفه ای خود "جادوگر وال استریت"قلمداد می شد. صندوق های تامینی خود, مدیریت ببر, بزرگترین صندوق جهان در طول سال شد.

علاوه بر سابقه سرمایه گذاری خود را, رابرتسون همچنین یک گروه از مدیران صندوق های تامینی جوان که بعدها به عنوان "توله ببر شناخته شده بودند مربی."تعدادی از این مدیران صندوق های تامینی در حق خود بسیار موفق شد, از جمله جان گریفین از بلو ریج سرمایه, لی اینسلی از ماوریک سرمایه, اندریاس هالورسن از وایکینگ جهانی, و استیو مندل از تنها کاج سرمایه.

رابرتسون از یک استراتژی سرمایه گذاری بلند و کوتاه استفاده کرد و دارایی هایی را که معتقد بود در یک دوره خاص عملکرد بدی خواهند داشت "کوتاه" کرد. "برای من کوتاه من به دنبال یک بد مدیریت تیم و شدید بیش از حد ارزشگذاری شرکت در یک صنعت است که در حال کاهش است و یا اشتباه," او گفت:.

برای سرمایه گذاری های بلند مدت, او اعتماد تحقیقات خود را و در زمان یک دیدگاه گسترده در مورد اینکه انتخاب خود را از سرمایه گذاری درست بود. وی گفت: "وظیفه ما این است که 200 شرکت برتر دنیا را پیدا کنیم و روی این شرکتها سرمایه گذاری کنیم و 200 شرکت بد دنیا را پیدا کنیم. اگر 200 بهترین انجام نمی بهتر از 200 بدترین, شما احتمالا باید در یکی دیگر از کسب و کار," او گفت:.

رابرتسون صندوق خود را بر اساس استراتژی سرمایه گذاری بر روی اصول کلان جهانی بنا کرد و در مورد سرمایه گذاری هایی که توسط صندوق بر اساس جهت کلی اقتصاد یک کشور انجام می شود تصمیم گرفت. این نوع سرمایه گذاری در ابتدا برای او خوب کار کرد. وقتی فرصتی را پیدا کرد که به او اعتقاد داشت سرمایه گذاری سنگینی می کند تا سود را به حداکثر برساند.

بیایید به نکاتی نگاه کنیم که رابرتسون در طول سالها در مصاحبه های مختلف در مورد مواردی که به او در دستیابی به موفقیت فوق العاده کمک کرده است به اشتراک گذاشته است.

1. رابرتسون صبور و منظم می گوید تحقیقات و تجزیه و تحلیل انتقادی برای موفقیت سبد سرمایه گذاری بسیار مهم است. بیمار و منظم و در عین حال تهاجمی بودن ترکیبی نادر از کیفیت است که تعدادی از نوابغ سرمایه گذاری داشته است. "ایده هوشمند, مبتنی بر تحقیقات جامع, پس از یک شرط بندی بزرگ. شنیدن یک داستان, تجزیه و تحلیل و خرید به شدت اگر احساس می کند حق," او یک بار در مصاحبه ای با یک وب سایت مالی گفت.

2. در جایی سرمایه گذاری کنید که رقابت ضعیف باشد

او می گوید سرمایه گذاران باید در جایی سرمایه گذاری کنند که رقابت ضعیف باشد زیرا ممکن است برایشان بسیار سودمند باشد. رقابت در بازار است که کمتر به خوبی تحقیق می دهد سرمایه گذاران که انجام تحقیقات خود را یک مزیت. "صندوق های تامینی نقطه مقابل بیس بال هستند. در بیس بال, شما می توانید ضربه 40 خانه اجرا می شود در یک تیم تک یک لیگ و هرگز پرداخت می شود یک چیز. اما در صندوق های تامینی شما در پنبه حلاجی شده خود را به طور متوسط پرداخت می شود. بنابراین شما به بدترین لیگ که می توانید پیدا کنید می روید, جایی که کمترین رقابت وجود دارد. شما می توانید خفاش 400 بازی برای گاو دورهام, اما شما هر گونه پول واقعی را. اگر شما در لیگ های بزرگ بازی, حتی اگر به طور متوسط پنبه حلاجی شده خود را وحشتناکی بالا نیست, شما هنوز هم یک مقدار زیادی از پول را," او می گوید.

او می گوید یکی از بهترین راه ها برای انجام کار خوب در کسب و کار سرمایه گذاری این است که به دنبال مناطقی باشید که توسط قابلیت های تحقیقاتی مورد استفاده قرار نگرفته اند و به طور کامل کار می کنند. "برای یک صندوق تامینی راحت تر است که به مناطقی برود که رقابت کمتری وجود دارد. برای مثال, ما در اصل به کره رفت و قبل از اکثر مردم در کره سرمایه گذاری کرده بود. ما مدت ها در ژاپن سرمایه گذاری زیادی کردیم تا اینکه ورود به ژاپن واقعا شیک بود.”

3. ریسک سرمایه گذاری خود را کاهش دهید رابرتسون می گوید سرمایه گذاران باید از یک استراتژی استفاده کنند که موقعیت های بلند و کوتاه در سهام مختلف گرفته می شود تا سرمایه گذاران بتوانند در معرض بازار گسترده تر قرار بگیرند که باعث می شود سود بیشتر با انتخاب سهام جامد همراه باشد. او میگوید:" من معتقدم که بهترین راه برای مدیریت پول رفتن به سهام بلند و کوتاه است.

4. استفاده از کوتاه شدن استراتژی در کسب و کار با مدیریت بد زمانی که یک سرمایه گذار کوتاه یک شرکت با یک تیم مدیریت بد, مدیر سابق صندوق های تامینی می گوید, این یک شرط بندی امن تر به عنوان یک کسب و کار با یک تیم مدیریت خوب است به مراتب بیشتر احتمال دارد به رفع مشکلات خود. اگر یک کسب و کار کوتاه دارای یک تیم مدیریت بد, انتظار می رود که مشکل کسب و کار واقعی اساسی کوتاه ادامه خواهد داد, می گوید رابرتسون. ارزیابی بیش از حد باید وحشی به جای خفیف برای سرمایه گذاران به علاقه مند می شود در یک کوتاه, او اضافه می کند.

5. رابرتسون که به عنوان "کشنده ماشه" در صندوق تایگر شناخته می شد از تصمیم گیری نترسید و می گوید اگر سرمایه گذاران می خواهند به موفقیت برسند باید در زمان مناسب تصمیم بگیرند. "لرزشی در مورد اینکه برای خرید, نگه دارید و یا فروش می تواند به ضرر و زیان است که نمی شود ساخته شده اگر شما شجاعت اعتقادات خود را به اتخاذ یک تصمیم منجر," او اضافه می کند.

(توجه: این مقاله بر اساس مصاحبه های مختلف جولیان رابرتسون است)

ادامه مطلب اخبار در

(چه در حال حرکت سنسکس و بسیار خوب پیگیری شدن اخبار بازار, راهنمایی سهام و مشاوره تخصصی در فروشگاه های اینترنتی. همچنین, ETMarkets. com اکنون در تلگرام است. برای سریع ترین هشدار اخبار در بازارهای مالی, استراتژی های سرمایه گذاری و سهام هشدار, عضویت در تلگرام ما تغذیه.)

برنامه اخبار اقتصادی بار را بارگیری کنید تا به روزرسانی های روزانه بازار و اخبار تجاری زنده را دریافت کنید.