هدف از این مطالعه بررسی ماهیت ارزهای رمزنگاری شده ، خطرات ناشی از استفاده از آن به دلیل ماهیت بی ثبات ، مزایا ، مضرات و کارکردهای آن به عنوان پول است.
طراحی/روش شناسی/رویکرد
این یک رویکرد القایی برای یک تحلیل توصیفی (تحقیق کیفی) است. برای رسیدن به نتیجه کافی ، ما چندین مطالعه و مقاله ای را که قبلاً در این زمینه منتشر شده بود مربوط به سؤالات تحقیق خود بود ، بررسی کردیم و سپس ماهیت ارزهای رمزنگاری شده ، مزایا و مضرات آنها را مورد بررسی قرار دادیم ، خطرات مرتبط با استفاده از cryptocurrency و کاربر پسند آنها در آنعربستان سعودی.
یافته ها
یافته های این مطالعه نشان می دهد که ناشناس بودن و پنهانکاری جنبه های مهم ارزهای رمزنگاری شده است. این سیستم یک فرآیند شفاف را دنبال نمی کند که می تواند آن را به موازات ارز معمولی فیات تبدیل کند.
محدودیت ها/پیامدهای تحقیق
اگرچه این مطالعه به موضوع اعتماد می پردازد ، اما به دلیل کمبود واقعیت و دانش ، نمی تواند عوامل تکنولوژیکی بیشتری را که مانع مکانیسم معاملات آن می شود ، تشخیص دهد.
مفهوم عملی
مانند کاربران سیستم معامله معمولی باید معاملات رمزنگاری خود را امضا کنند که دیگران باید به درستی به راحتی تأیید کنند. هنگامی که یک وعده داده شود ، تا زمانی که از ابطال توسط امضا کننده محافظت نشود ، قادر به عقب نشینی از آن نخواهد بود.
اصالت/ارزش
در مقایسه با ادبیات بررسی شده ، این مطالعه بیشتر به موضوع نوسانات متمرکز است ، که این واقعیت را نشان می دهد که رمزنگاری به عنوان ابزاری دائمی سیاست پولی پذیرفته نشده است. علاوه بر این ، این مطالعه نشان می دهد که عموم عربستان سعودی تا حد زیادی نسبت به چنین ارزها بدبین است.
کلید واژه ها
استناد
Khan ، R. and Hakami ، T. A.(2022) ، "cryptocurrency: دیدگاه قابلیت استفاده در مقابل تهدید نوسانات" ، مجله پول و تجارت ، جلد. 2 شماره 1 ، صص 16-28. https://doi. org/10. 1108/jmb-11-2021-0051
ناشر
انتشارات زمرد محدود
کپی رایت © 2021 ، روبی خان و طاهانی علی حکمی
مجوز
منتشر شده در مجله پول و تجارت. منتشر شده توسط انتشارات زمرد محدود. این مقاله تحت مجوز Creative Commons Attribution (CC با 4. 0) منتشر شده است. هر کسی ممکن است آثار مشتق این مقاله را تولید کند ، توزیع کند ، ترجمه کند و ایجاد کند (برای اهداف تجاری و غیر تجاری) ، منوط به انتساب کامل به انتشار اصلی و نویسندگان. شرایط کامل این مجوز ممکن است در http://creativeecommons. org/licences/by/4. 0/legalcode مشاهده شود
1. مقدمه
رشد تجارت الکترونیکی و برنامه هایی برای سفارش تاکسی یا پرداخت رستوران ها به این معنی است که عمل فیزیکی پرداخت در حال حاضر تا حدودی فراموش شده است. معاملات پیشرفته دستگاه به ماشین بر اساس اینترنت باعث افزایش مجازی سازی پرداخت در سالهای آینده می شود. با شروع پول دیجیتال ، تنظیم کننده ها ، دولت ها و مشاغل به طور یکسان برای به دست آوردن فروشگاه های ارزشی از هزینه ها ، پیچیدگی و استحکام پول سنتی ، چیزهای زیادی برای به دست آوردن دارند. با استفاده از فن آوری های کم هزینه و منبع باز-از جمله زنجیره های بلوک رمزنگاری یا سایر دفترچه های توزیع شده-در را برای رسیدن به مشتریان فقیر یا محروم و نیازهای ارائه شده توسط زیرساخت های خدمات مالی غالب باز می کند. این می تواند تجارت دیجیتالی را در بالا و فراتر از خطوط ملی گسترش دهد ، در حالی که اجازه می دهد اشکال جدید مالیات برای تهیه نیروی کار در حال گسترش موبایل باشد (وانگ و لو ، 2014).
از زمان ایجاد بیت کوین در سال 2009 ، تعداد زیادی ارز رمزپایه خصوصی معرفی می شود. بیت کوین در بین همه تا به امروز موفق ترین است. این توجه رسانه ها را به خود جلب کرده است ، و قیمت کل بازار آن در مارس 2017 به 20 میلیارد دلار رسیده است. مهمتر از همه ، انواع بانک های مرکزی اخیراً برای کشف اتخاذ فن آوری های رمزنگاری و زنجیره ای بلوک برای پرداخت های خرده فروشی و با ارزش بزرگ آغاز شده است. به عنوان مثال ، بانک مردم چین قصد دارد یک ارز دیجیتال در سراسر کشور را بر اساس فناوری زنجیره بلوک توسعه دهد. بانک کانادا و مرجع پولی سنگاپور در حال مطالعه استفاده از سیستم های پرداخت بین بانکی هستند. Deutsche Bundesbank نمونه اولیه اولیه برای حل و فصل دارایی های پولی مبتنی بر blockchain را تهیه کرده است. بسیاری از طرفداران معتقدند که Cryptocurrency و فناوری blockchain تأثیر قابل توجهی در توسعه آینده سیستم های پرداخت و مالی خواهد گذاشت (Halaburda and Gandal ، 2014).
به مدت هزار سال ، از نشانه های فیزیکی به عنوان وسیله پرداخت استفاده می شود (به عنوان مثال پوسته ها ، سکه های طلا ، یادداشت های بانکی). در چنین شرایطی ، مبادله فوری کالاهای فروشندگان و نشانه های خریداران به آنها اجازه می دهد تا یک تسویه حساب فوری و نهایی را تحقق بخشند. این گزینه در دسترس نیست ، با این حال ، هنگامی که دو طرف در همان مکان (به عنوان مثال تجارت الکترونیکی) حضور ندارند ، نیاز به استفاده از نشانه های دیجیتال دارند. در یک سیستم ارز دیجیتال ، وسایل پرداخت فقط یک رشته بیت است. برای جلوگیری از استفاده مجدد از خریدار از همان رشته بارها و بارها ، چالش برانگیز می شود (روزنفلد ، 2014).
چگونه می توان اجماع را در یک شبکه توزیع شده ایجاد کرد؟
چگونه می توان از رفتارهای مضاعف صرف کرد؟
چگونه می توان اعتبار مناسب معامله را تشویق کرد؟
2. مشکل مطالعه
ماهیت ارزهای رمزپایه چیست؟
مزایا و مضرات ارزهای رمزپایه چیست؟
آیا عربستان سعودی با ارزهای رمزپایه دوستانه است؟
خطرات استفاده از ارزهای رمزپایه چیست؟
آیا ارزهای رمزپایه می توانند عملکرد پول را انجام دهند؟
3. هدف مطالعه
ماهیت ارزهای رمزپایه را تعیین کنید.
در مورد خطرات استفاده از ارزهای رمزپایه بحث کنید.
مزایا و مضرات ارزهای رمزنگاری شده را تعیین کنید.
عملکردهای رمزنگاری را به عنوان پول تعیین کنید.
4. روش شناسی
این یک رویکرد القایی برای یک تحلیل توصیفی (تحقیق کیفی) است. در اینجا ، ما تعدادی از مقالات ، تحقیقات و ادبیات را طی خواهیم کرد که به عمق نگرانی ها و جنبه های مختلف رمزنگاری نگاه می کند. بسیاری از آزمایشات و مقالات قبلی در این زمینه به منظور دستیابی به نتیجه گیری قابل قبول ، با سؤالات تحقیق به هم پیوسته و بررسی می شوند.
5. طبیعت ارزهای رمزنگاری شده
باید بادوام باشد
باید قابل حمل باشد
باید قابل تقسیم باشد
باید ارزش ذاتی داشته باشد
طلا زمانی وسیله انتخابی تجاری بود زیرا هر چهار مورد از این شرایط را برآورده می کرد. دولتها تحت فشار قرار گرفتند تا وسیله ای بازتر از تجارت ایجاد کنند که بتوانند با گسترش بازارها ، مدیریت و تنظیم آن را تنظیم کنند و تقاضای یک واسطه مبادله افزایش یابد. این آغاز پول فیات بود. این رسانه منحصر به فرد مبادله به طور گسترده ای پذیرفته شده است ، اما مجموعه ای از مسائل خاص خود را دارد.
مبادله رمزنگاری متمرکز یک بازار برای خرید و فروش املاک دیجیتال است. در این حالت ، شما برای نظارت بر فروش و محافظت از املاک به نمایندگی از خریدار و فروشنده به شخص ثالث اعتماد خواهید کرد. معاملات آنها در blockchain ثبت نشده است. در چنین صرافی ها ، شما باید اطلاعات شخصی خود را برای تأیید اعتبار اعمال کنید. اگر یک شرکت هستید ، برای تأیید حساب خود باید اطلاعات شرکت خود را ارائه دهید. هنگامی که اطلاعات بیشتری را به این مبادلات ارائه می دهید ، سهمیه برداشت شما افزایش می یابد. در صورت بروز مشکلات فنی یا از دست دادن رمز عبور ، کاربران تأیید شده می توانند به تیم پشتیبانی این سیستم عامل ها دسترسی پیدا کنند. این سیستم عامل ها به طور گسترده در بین کاربران Cryptocurrency محبوب هستند و در هر سایتی که تجارت Cryptocurrency را ارائه می دهد ، می توانید پیدا کنید. مبادلات رمزنگاری متمرکز معمولاً جفت های مسطح را با قیمت های پایدار به کاربران خود ارائه می دهند. برخی از نمونه های مبادلات رمزنگاری متمرکز شامل Binance ، Coinbase ، Bitcoins محلی و سایر موارد است.
از طرف دیگر ، یک DEX یا یک مبادله رمزنگاری غیر متمرکز ، شبیه به یک متمرکز است ، به جز اینکه شخص ثالثی را که می توانید به آن اعتماد کنید ، ندارد. آنها به جای سیستم های مبتنی بر IOU که از صرافی های متمرکز استفاده می کنند ، برخلاف سیستم مبتنی بر IOU ، از مبنای رمزنگاری متمرکز استفاده می کند ، از سیستم عامل های غیر متمرکز که از معاملات همتا (P2P) پشتیبانی می کنند ، با استفاده از دارایی ها ، نشانه های پروکسی و یک سیستم Escrow پشتیبانی می کنند.
5. 1 تفاوت بین ارز دیجیتال و رمزنگاری (BBVA ، 2021)
وی گفت: "یکی از تفاوت های بین یورو دیجیتال و بیت کوین ، نحوه صدور آنها است. در حالی که عملیات ، در مورد یورو ، متمرکز است و تنها کاری که می تواند آن را صادر کند ، بانک مرکزی اروپا (بانک مرکزی اروپا) است ، در مورد بیت کوین کاملاً متفاوت است. "گروه اقتصاد و آمار کاربردی در دانشگاه ملی آموزش از راه دور (UNED).
همانطور که در مورد استخراج رمزنگاری توسط مصرف کنندگان صحبت می شود ، این یک مکانیسم توزیع شده است که اساساً از صدور پول توسط یک بانک مرکزی متمایز است ، بنابراین ممکن است ایالت ها آن را به طور نامحدود صادر کنند ، در حالی که به عنوان مثال توده پولی بیت کوین از پیش تعریف شده است و هرگز نمی توانداز 21،000،000 پیشی بگیرید. از آنجا که ارزهای رمزنگاری شده توسط خود کاربران ایجاد می شوند ، تنها پس از ایجاد بلوک ها و تأیید آنها سکه های جدیدی را وارد گردش می کنند. از آنجا ، ارزش آن توسط بازار تعیین شده است. یکی دیگر از تمایزهای مهم این است که ، یک ارز دیجیتالی که توسط یک بانک مرکزی پشتیبانی می شود ، در مقایسه با آنچه امروزه توسط ارزهای رمزپایه به نمایش گذاشته می شود ، دارای نوسانات کم است. این امر به این دلیل است که در حالی که بانک های مرکزی از طریق سیاست های پولی در رابطه با ارزش سایر ارزها ، ثبات مالی را تضمین می کنند ، بیت کوین یک ارز بی ثبات است زیرا در یک بازار نابالغ عمل می کند ، از هیچ مرجع متمرکز پشتیبانی نمی شود و بنابراین پر از انتظارات است.
5. 1. 1 ویژگی های ارزهای دیجیتال
مبادله و ارزیابی با ارز واقعی و بدون اطمینان یکسان است.
آنها برای همه اشکال خرید آنلاین و آفلاین 24 ساعت در روز ، هفت روز در هفته تأیید و در دسترس خواهند بود.
در زمان تولید و توزیع نهایی ارز ، هزینه حداقل ، تقریباً صفر خواهد بود.
آنها هنوز هم زیرساخت های ایمن و قوی در برابر حملات سایبری ، تصادفات سیستم و اختلالات خواهند بود.
آنها می توانند برای انواع طرح های بانکی کار کنند.
به دلیل پشتوانه یک بانک مرکزی ، آنها ارزهای پایدار و قانونی خواهند بود.
5. 1. 2 ویژگی های ارزهای رمزنگاری شده
برگشت ناپذیر: پس از تأیید ، معامله قابل برگشت نیست ، هیچ شبکه ایمنی وجود ندارد.
ناشناس: نه معاملات و نه حساب ها به هویت های دنیای واقعی وصل نمی شوند ، همه چیز با دسترسی به اینترنت دیجیتالی می شود.
Global Speed: معاملات تقریباً در شبکه هستند و در چند دقیقه تأیید می شوند. از آنجا که آنها در یک شبکه جهانی رایانه ها اتفاق می افتد ، کاملاً نسبت به موقعیت فیزیکی شما بی تفاوت هستند. هیچ شخص ثالثی در تأیید یا اعتبارسنجی دخیل نیست.
امن: رمزنگاری قوی و جادوی اعداد بزرگ ، شکستن این طرح را غیرممکن می کند.
بدون دروازه بان: نرم افزاری که همه می توانند بارگیری کنند رایگان است. پس از نصب آن ، می توانید بیت کوین یا سایر ارزهای رمزنگاری شده را دریافت و ارسال کنید.
5. 2 نوسانات ارزهای رمزپایه
نوسان قیمت cryptocurrency بسیار متداول است ، و همه را به این دلیل که چرا اغلب اتفاق می افتد ، گیج می کند (شکل 1 و 2). قیمت cryptocurrency به دلایل مختلف نوسان دارد. شاخص نوسانات ، که گاهی به عنوان شاخص نوسانات CBOE شناخته می شود ، برای محاسبه نوسانات در دارایی های تجاری در بازارهای معمولی استفاده می شود. از آنجا که ارزهای رمزنگاری هنوز در مراحل اولیه خود هستند ، هیچ تعریف روشنی برای نوسانات آنها وجود ندارد.
5. 3 عواملی که بر نوسان مقادیر رمزنگاری تأثیر می گذارد
در اینجا چند مورد از مهمترین عوامل مؤثر بر نوسان ارزشهای رمزنگاری شده است (مفسران متخصص ، 2019).
5. 3. 1 cryptocurrency هنوز یک بازار نوظهور است
در مقایسه با ارزهای فیات و طلا ، علی رغم تمام پوشش رسانه ای که ارزهای رمزنگاری شده در طول سالها دریافت کرده اند ، بازار هنوز اندک است. به دلیل کوچک بودن بازار ، عوامل کوچکتر ممکن است تأثیر بیشتری در قیمت گذاری داشته باشند. اگر کنسرسیومی از سرمایه گذاران تصمیم به فروش 500 میلیون دلار طلا گرفت ، قیمت طلا حرکت نمی کند. اگر اتفاق مشابهی با برخی از رمزنگاری های دیگر رخ دهد ، کافی خواهد بود که کل بخش را بی ثبات کنید و باعث فروپاشی قیمت شود. با این حال ، از آنجا که صنعت cryptocurrency هنوز در حال رشد است ، فرصت های زیادی برای ورود به آن با یک پروژه تازه و هیجان انگیز وجود دارد.
5. 3. 2 ارزهای رمزنگاری کاملاً دیجیتالی هستند
بیشتر ارزهای رمزنگاری شده مانند بیت کوین کاملاً دارایی دیجیتالی هستند و از هر چیزی مانند ارز یا کالایی پشتیبانی نمی شوند. این بدان معناست که قیمت آنها صرفاً با عرضه و تقاضا تعیین می شود. بسیاری از ارزهای رمزنگاری شده مانند بیت کوین دارای یک منبع ثابت یا قابل پیش بینی هستند ، زیرا قیمت تعیین می شود که در حال حاضر چند نفر برای خرید بیت کوین در حال حاضر انتخاب می کنند. ارزهای اصلی رمزنگاری هیچ دارایی مالی برای حمایت از ارزش خود ندارند و هیچ رژیم برای تنظیم استفاده از آنها به عنوان ارز ندارد. یعنی ارزش آنها صرفاً مبتنی بر اعتماد به نفس است. اگر دیگر فکر نمی کنند ارزش آن باقی بماند یا به صعود خود ادامه دهد ، مطمئناً مردم بیت کوین را می فروشند. این باعث کاهش قیمت و ترغیب دیگران به فروش نیز می شود ، در نتیجه مارپیچی که به سرعت قیمت را پایین می آورد.
5. 3. 3 این فناوری هنوز در حال توسعه است
پیشرفت blockchain و سایر فناوری های جایگزین Crypto هنوز در مراحل اولیه آن است. مدتی طول خواهد کشید تا این صنعت بالغ شود ، زیرا یک دهه پیش است که مفهوم ارزهای غیرمتمرکز مبتنی بر رمزنگاری در سفید بیت کوین منتشر شد. با وجود این ، بسیاری از مشاغل نیز فناوری blockchain را پذیرفته اند و در حال حاضر از آن برای بازاریابی و تبلیغات استفاده می کنند. از طرف دیگر ، پیشرفت های مهم فناوری تأثیر مثبتی خواهد داشت. این شامل پیشرفت های ساختاری از جمله شبکه رعد و برق بیت کوین و فناوری های جدید Blockchain مانند Ethereum است. همچنین بسیاری از ارزهای رمزپایه جدید در تمام مدت به دنبال رقابت و گرفتن سهم بازار از افراد مستقر هستند.
5. 3. 4 حدس و گمان
حدس و گمان یکی از مهمترین دلایل نوسانات در بخش رمزنگاری است. خرید و فروش ارزهای رمزپایه به خریداران این امکان را می دهد تا از قیمت مختلف ارزهای رمزپایه بالا یا پایین قمار کنند. در واقعیت ، این عدم اطمینان بازار cryptocurrency است که معامله گران سوداگرانه را به خود جلب می کند تا با حدس زدن نوسانات ، پول زیادی کسب کنند. اگر می توانید انتخاب کنید که قیمت بیت کوین یا XRP به سمت بالا ترکیده و درست قبل از انجام آن بخرید ، می توانید یک قتل انجام دهید. به همین ترتیب ، اگر می توانید قبل از خراب شدن ، یک رمزنگاری را به فروش برسانید ، می توانید سود نیز کسب کنید. بسیاری از تحلیلگران به طور جدی در تلاشند تا بازارهای رمزنگاری شده را به سمت بالا و پایین پیش بینی کنند. این شرط بندی های سوداگرانه به عدم قطعیت بازار در حال حاضر خرد شده می افزاید.
5. 3. 5 رسانه ها
از آنجا که cryptocurrency یک صنعت طاقچه با اعتیاد به مواد مخدره زیادی است ، رسانه ها تأثیر زیادی بر جایی که قیمت ها در نوسان هستند ، دارند. دلالان و تحلیلگران دائماً مطبوعات را برای آخرین داستان اصلی مشاهده می کنند که اقتصاد را راه اندازی یا سقوط خواهد کرد. وقتی چیزی پدیدار شد ، همه می دانند که خرید یا فروش آن یک اسپرینت است. در این مسابقه سریعترین سود را کسب می کند در حالی که کمترین سرعت بیشترین از دست می رود. پوشش رسانه ای از صنعت cryptocurrency تأثیر عمده ای بر قیمت آن دارد. بیشتر اوقات در تجارت cryptocurrency کمکی نمی کند زیرا مردم اطلاعات خود را از منابع مشکوک و شبکه های اجتماعی دریافت می کنند. غالباً ، رسانه ها سعی می کنند اولین کسی باشند که در مورد شکستن تحولات رمزنگاری گزارش می دهند. در نتیجه ، برخی از کارشناسان بازاریابی فهمیدند که چگونه می توانند از وزوز اطراف فراز و نشیب های بیت کوین سود ببرند. به عنوان مثالبا افزایش قیمت Cryptocurrency ، مردم شروع به گرفتن برخی از وزوزهای تبلیغاتی برای برند خود می کنند تا Cryptocurrency را به عنوان روشی برای پرداخت معرفی کنند.
5. 3. 6 مشخصات سرمایه گذار رمزنگاری
مشخصات سرمایه گذار رمزنگاری در صنعت cryptocurrency مورد توجه نهایی است. بر خلاف سایر بخش ها ، مانند املاک و مستغلات و بورس اوراق بهادار ، تجارت و سرمایه گذاری blockchain موانع ورود نسبتاً کمی دارد. برای خرید ، به وکیل ، مجوز تجارت یا مبلغ مشخصی احتیاج ندارید. هرکسی با چند دلار و دسترسی به اینترنت بلافاصله تجارت را آغاز می کند. به همین دلیل میلیون ها معامله گر تازه کار در سراسر جهان تجارت در بورس رمزنگاری را انتخاب می کنند. از طرف دیگر ، خریداران نهادی نسبت به بخش رمزنگاری احتیاط می کنند. بسیاری از مردم معتقدند که حتی نزدیک شدن به آن بسیار خطرناک است. هنگامی که این دو عامل با هم ترکیب می شوند ، متوسط سرمایه گذار رمزنگاری حتی نسبت به سایر سرمایه گذاران تخصص و دانش کمتری دارد. در نتیجه ، بازارهای رمزنگاری بسیار مستعد گمانه زنی ها ، FUD (ترس ، سردرگمی و شک) و همچنین دستکاری آشکار هستند. معامله گران Crypto گاهی اوقات در شرایطی که معامله گران فصلی می توانند خنک و پایدار بمانند ، وحشت می کنند.
6. خطرات استفاده از ارزهای رمزپایه
موفقیت و ناشناس بودن Cryptocurrencies علاقه زیادی به سراسر جهان جلب می کند. مجرمان به ویژگی هایی که امکان پولشویی و رازداری را می دهد ، جذب می شوند ، در حالی که سرمایه گذاران می بینند که سودهای بزرگی را برای گزارش دادن ندارند. از طرف دیگر ، هر دو دولت و بانک ها در اعتراض شروع به بلند کردن صدای خود می کنند. علیرغم این واقعیت که رمزنگاری با رمزنگاری قابل اطمینان تر است ، هنوز خطرات مرتبط با استفاده از آن وجود دارد. مانند-
6. 1 ریسک تجاری
از دست دادن اعتماد به نفس در ارزهای دیجیتال به عنوان وجود جنینی ارزها ، آنها را در معرض خطر زیادی قرار می دهد. سیستم عامل های آنلاین فعالیت تجاری زیادی را توسط دلالان که به دنبال سودآوری از نگه داشتن ارزهای کوتاه مدت یا بلند مدت ارزهای دیجیتال هستند ، ایجاد کرده اند. ارزهای رمزنگاری شده توسط یک بانک مرکزی ، یک موسسه ملی یا بین المللی ، پول یا سایر اشکال اعتبار پشتیبانی نمی شوند و ارزش آنها صرفاً با ارزش که بازیکنان بازار با معاملات خود بر روی آنها قرار داده اند ، تعیین می شود ، این بدان معنی است که عدم اعتماد به نفس می تواند نتیجه بگیرددر کاهش ارزش
6. 2 خطر سایبری/کلاهبرداری
با توجه به اینکه بیت کوین صرفاً یک پول نقد است ، تعداد قابل توجهی از مجرمان را به خود جلب کرده است. این هکرها توانایی هک کردن از طریق بازارهای رمزنگاری ، تخلیه حساب های رمزنگاری و دستگاه های فرد فاسد را با بدافزار سرقت رمزنگاری دارند. هنگامی که معاملات بیشتر و بیشتر از طریق اینترنت انجام می شود ، هکرها برای حمله به کاربران ، ارائه دهندگان خدمات و مناطق ذخیره سازی از کلاهبرداری/فیشینگ و بدافزار استفاده می کنند. برای تأمین اعتبار رمزنگاری شده از کلاهبرداری ، سرمایه گذاران باید به قدرت سیستم های امنیتی رایانه خود و همچنین سیستم های امنیتی ارائه شده توسط اشخاص ثالث اعتماد کنند.
علاوه بر این ، cryptocurrency به شدت به مشاغل کنترل نشده وابسته است ، که برخی از آنها می توانند فاقد کنترل داخلی کافی باشند و در نتیجه نسبت به موسسات مالی کنترل شده در برابر کلاهبرداری و سرقت آسیب پذیرتر باشند. علاوه بر این ، این برنامه باید به صورت روزانه تجدید نظر شود و در بعضی مواقع می تواند مشکوک باشد. خرید فناوری blockchain از فروشندگان می تواند شما را در معرض خطر زیادی از شخص ثالث قرار دهد.
در راه بازیابی بسیار کمی وجود دارد. اگر کلیدهای کیف پول کاربر به سرقت رفته باشد ، دزد می تواند مالک اصلی حساب را کاملاً جعل کند و همان دسترسی به وجوه کیف پول را به عنوان مالک اصلی داشته باشد. هنگامی که بیت کوین از حساب خارج شد و مبادله در blockchain ضبط می شود ، برای همیشه به صاحب اصلی گم می شود.
6. 3 خطر عملیاتی
از یک پاکسازی متمرکز برای اطمینان از قانونی بودن یک قرارداد ، حق لغو معامله پول را به روشی سازمان یافته به دست می آورد. با یک blockchain ، این امکان پذیر نیست. این عدم نفوذ بیشتر با این واقعیت نشان داده می شود که حساب های بیت کوین رمزنگاری رمزنگاری شده اند ، به این معنی که اگر "کلیدهای" حساب گم شده یا به سرقت رفته و سپس از دارندگان حذف شوند ، دسترسی به وجوه موجود در حساب تقریباً قطعاً گم شده یا دزدیده می شودهمچنین.
6. 4 خطر نظارتی/انطباق
برخی از کشورها می توانند استفاده از ارز را ممنوع اعلام کنند یا معاملات را نقض قوانین ضد پولشویی (AML) اعلام کنند. یک راه حل یکپارچه AML به دلیل دشواری و وجود غیرمتمرکز بیت کوین و همچنین تعداد زیادی از شرکت کنندگان - فروشندگان ، گیرنده ها (احتمالاً شستشو) ، پردازنده ها (سیستم عامل های معدن و تجارت) و مبادلات ارز وجود ندارد.
6. 5 خطرات بازار
خطرات بازار احمقانه است ، زیرا ارز فقط در صورت تقاضا معامله می شود. از آنجا که عرضه محدود ارز وجود دارد ، ممکن است با مشکلات نقدینگی روبرو شود و مالکیت محدود ممکن است آن را در برابر دستکاری بازار آسیب پذیر کند. علاوه بر این ، به دلیل اتخاذ کوچک و کمبود جایگزین ها ، ارز می تواند غیرقابل پیش بینی تر از سایر ارزهای فیزیکی باشد ، که ناشی از تقاضای سوداگرانه و در اثر احتکار است.
6. 6 خطرات قانونی برای سرمایه گذاران رمزنگاری (ناتان ریف ، 2021)
6. 6. 1 ارزهای رمزنگاری شده به عنوان خاصیت
نحوه تفسیر مقامات مرکزی دارایی های رمزنگاری یکی از مهمترین نگرانی های قانونی برای هر سرمایه گذار رمزنگاری است. خدمات درآمد داخلی (IRS) در ایالات متحده ارزهای رمزنگاری شده را به عنوان دارایی به جای ارز طبقه بندی کرده است. این بدان معناست که سرمایه گذاران انفرادی در هنگام گزارش هزینه های رمزنگاری و سود خود در اظهارنامه مالیاتی سالانه خود ، بدون توجه به جایی که سکه های دیجیتالی خریداری کرده اند ، به قوانین مالیاتی سود سرمایه می پردازند. وقتی صحبت از افشای سود و هزینه های رمزنگاری می شود ، دارندگان ارز دیجیتال باید مراقبت بیشتری کنند و از توصیه های پزشکان مالیاتی پیروی کنند. از آنجا که این قوانین همیشه در حال تغییر است ، آنچه در سال گذشته یا حتی ماه ها پیش قانونی بود اکنون می تواند غیرقانونی باشد.
6. 6. 2 وضعیت غیر متمرکز
یكی از مهمترین مضرات بسیاری از ارزهای رمزپایه این است كه آنها غیرمتمرکز هستند ، به این معنی كه آنها از حضور جسمی برخوردار نیستند و توسط یك نهاد مرکزی پشتیبانی نمی شوند ، در حالی كه دولت های سراسر جهان برای ادعای قدرت نظارتی خود به طرق مختلف وارد آن شده اند. از یک طرف ، این سرمایه گذاران از اعتماد به نفس خود به چنین موسساتی را تسکین می دهد. از طرف دیگر ، این موضع ممکن است به پیامدهای قانونی منجر شود. ارزش ارزهای دیجیتال کاملاً با ارزش نسبت به سایر صاحبان و سرمایه گذاران تعیین می شود. این در مورد همه ارزها ، دیجیتال یا فیات صادق است. بدون داشتن یک مقام مرکزی که از ارزش یک ارز دیجیتال حمایت می کند ، ممکن است سرمایه گذاران در این صندوق عقب بمانند.
یکی دیگر از ریسک‌های بالقوه مرتبط با ارزهای دیجیتال در نتیجه وضعیت غیرمتمرکز آنها مربوط به جزئیات تراکنش‌ها است. اکثر این مبادلات شامل مبادله پولی است که ظاهری ملموس دارد. یک موسسه مالی قابل اعتماد در مورد ارز الکترونیکی به ایجاد و تسویه سپرده ها و مطالبات بدهی می پردازد. این اصول برای خرید ارزهای دیجیتال اعمال نمی شود. به دلیل این تمایز اساسی، خطر واقعی ابهام حقوقی بین طرفین در اشکال مختلف تراکنش‌های ارز دیجیتال وجود دارد. به دلیل ماهیت غیرمتمرکز این ارزها، تعیین بهترین روش قانونی در این موارد ممکن است چالش برانگیز باشد.
6. 6. 3 ثبت و صدور مجوز مشاغل
تعداد فزاینده ای از کسب و کارها از ارزهای دیجیتال به عنوان نوعی پرداخت استفاده می کنند. مانند سایر حوزه های مالی، کسب و کارها ممکن است ملزم به ثبت نام و دریافت مجوز برای حوزه های قضایی و فعالیت های خاص باشند. این زمینه برای شرکت‌هایی که در صنعت کریپتو کار می‌کنند به‌دلیل پویا و تغییر وضعیت نظارتی ارز دیجیتال، به‌طور قابل‌توجهی کمتر مشهود است. برای مثال، شرکت‌هایی که فقط ارزهای رمزنگاری شده را می‌پذیرند، ممکن است نیازی به پرونده یا تهیه مجوز نداشته باشند. با این حال، بسته به صلاحیت خود، از آنها خواسته می شود تا ملاحظات خاصی را رعایت کنند. در هر دو سطح شهری و ایالتی، این وظیفه صاحبان و مدیران شرکت است که اطمینان حاصل کنند که پروتکل نظارتی صحیح را در فعالیت های خود دنبال می کنند. موسسات مالی باید چنین رویه‌هایی را در رابطه با حمایت‌های ضد پولشویی و ضد تقلب، انتقال وجوه و موارد دیگر در سطح فدرال حفظ کنند. این ملاحظات باید به شرکت هایی که با ارزهای دیجیتال کار می کنند نیز تعمیم یابد.
6. 6. 4 کلاهبرداری و پولشویی
اعتقاد بر این است که ارزهای دیجیتال راه‌های جدیدی را برای ارتکاب رشوه، پولشویی و انواع دیگر جرایم مالی به سازمان‌های جنایی ارائه می‌کنند. بسیاری از سرمایه گذاران ارزهای دیجیتال ممکن است تحت تأثیر قرار نگیرند زیرا نمی خواهند از این فناوری نوظهور در جایی که امکان ارتکاب چنین جنایاتی وجود دارد استفاده کنند. از سوی دیگر، سرمایه گذارانی که قربانیان ناخواسته جرایم مالی هستند، نمی توانند گزینه های قانونی مشابه قربانیان سنتی کلاهبرداری داشته باشند.
این مشکل نیز به دلیل غیرمتمرکز بودن ارزهای دیجیتال است. برای مثال، زمانی که یک صرافی ارز دیجیتال هک می شود و سهام مصرف کنندگان دزدیده می شود، هیچ رویه مشترکی برای بازیابی دارایی ها وجود ندارد. با خرید و نگهداری دارایی های ارزهای دیجیتال، دارندگان ارز دیجیتال میزان مشخصی از ریسک را متحمل می شوند. به همین دلیل است که سازندگان ارزهای دیجیتال و استارتاپ‌ها زمان و تلاش زیادی را صرف توسعه راه‌های پایدار برای ذخیره سکه‌ها و توکن‌های دیجیتال کرده‌اند. علیرغم این واقعیت که انواع جدیدی از کیف پول ها به طور مداوم راه اندازی می شوند و صرافی های ارزهای دیجیتال به طور مداوم مکانیسم های امنیتی خود را ارتقا می دهند، مصرف کنندگان هنوز قادر به حذف کامل خطرات قانونی مربوط به مالکیت ارزهای دیجیتال نیستند و بعید است که هرگز چنین کنند.
